Hướng dẫn tổng hợp lợi nhuận DeFi: cách tối ưu hóa việc khai thác lợi nhuận

Có thể bạn đã khám phá thế giới khai thác lợi nhuận trên DeFi, kiếm phần thưởng bằng cách staking tiền mã hóa của bạn hoặc cung cấp thanh khoản cho bể giao dịch. Dù cách này có thể hiệu quả nhưng khó có thể quản lý lâu dài vì bạn tham gia khai thác trên nhiều ứng dụng phi tập trung (DApp) trong khi cố gắng giữ cho phí giao dịch ở mức phải chăng. Nhưng nếu có một cách nào đó để đơn giản hóa quy trình này, tối đa hóa lợi nhuận của bạn và giảm thiểu những khoản phí gas phiền toái thì sao? Hãy sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận – chính là những "cỗ máy" mạnh mẽ trong DeFi, được thiết kế để đơn giản hóa trải nghiệm và tăng tiềm năng sinh lời của bạn.

Với công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi, bạn có thể khai thác lợi nhuận được tối ưu hóa chỉ bằng một phần công sức. Bạn muốn tìm hiểu cách thức thực hiện quá trình khai thác lợi nhuận dễ dàng hơn với công cụ tổng hợp thanh khoản DeFi? Từ việc giải quyết những thiếu sót của việc khai thác lợi nhuận thường xuyên cho đến nhấn mạnh những ưu và nhược điểm tiềm ẩn, đây là tất cả những gì bạn cần biết khi sử dụng công cụ tổng hợp thanh khoản DeFi.

Công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi là gì?

Công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi là nền tảng tự động tìm kiếm cơ hội tốt nhất để kiếm lợi nhuận từ lượng tiền mã hóa mà bạn nắm giữ và tập hợp thanh khoản từ nhiều nguồn để tối ưu hóa lợi suất. Những nền tảng này tối ưu hóa việc khai thác lợi nhuận bằng cách tìm kiếm những nguồn lợi suất tốt nhất từ hoạt động như staking và cung cấp thanh khoản cho các bể/pool trên sàn giao dịch phi tập trung (DEX). Tóm lại, bạn có thể hình dung các công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi như các trợ lý khai thác lợi nhuận hiệu suất cao làm việc không ngừng để tối đa hóa lợi nhuận của bạn.

Bằng cách kết hợp tài sản thành các "vault" (kho chứa) tự động, các nền tảng này tập hợp thanh khoản từ nhiều nguồn lợi suất và sau đó liên tục tìm kiếm và thay đổi mức độ tiếp cận của bạn để tối ưu hóa lợi nhuận. Quá trình tự động tái đầu tư này được xử lý bởi hợp đồng thông minh mà không có bất kỳ tác vụ nào từ người dùng, khiến cho phần thưởng này trở thành lựa chọn hàng đầu cho nhiều người dùng đang tìm kiếm một dạng lợi suất thụ động theo thời gian.

Để hiểu rõ tác động của các công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi, trước tiên hãy hiểu rõ những thách thức mà người khai thác lợi nhuận thường gặp trong không gian DeFi.

Những thách thức đối với khai thác lợi nhuận hiện nay

Là một trong những hoạt động DeFi phổ biến nhất, khai thác lợi nhuận là hoạt động sinh lời có thể hữu ích nếu được thực hiện chính xác. Rất tiếc, việc khai thác lợi nhuận có thể giống như một quá trình phức tạp và tốn nhiều thời gian, đặc biệt là khi chúng ta xem xét những thách thức sau đây mà người khai thác lợi nhuận có xu hướng phải đối mặt:

• Phí gas cao: Nếu bạn là người dùng thường xuyên trên DeFi, bạn sẽ cảm thấy "đau ví" với mỗi tương tác trên blockchain, vì mỗi lần tương tác đều phải trả phí gas. Phí gas tăng lên theo thời gian và có thể tốn kém khi mạng bị tắc nghẽn. Khi chuyển đổi giao thức để theo đuổi lợi nhuận tốt nhất, phí gas có thể nhanh chóng "ăn mòn” lợi nhuận của bạn.

• Quản lý nhiều giao thức: Giao dịch giữa nhiều giao thức DeFi có thể giống như lạc vào “mê cung” có tổ chức. Từ việc liên tục theo dõi nhiều nền tảng khác nhau và phân tích dịch vụ của những nền tảng này cho đến chuyển tiền mã hóa của bạn giữa các nền tảng theo cách thủ công để tối ưu hóa lợi nhuận, quá trình này có thể tốn nhiều thời gian và dễ gặp lỗi.

• Luôn cập nhật: Thế giới DeFi không ngừng phát triển. Việc cập nhật liên tục với những cơ hội khai thác lợi nhuận mới nhất và những rủi ro tiềm ẩn đòi hỏi rất nhiều nghiên cứu và nỗ lực, điều này đôi khi có thể vượt xa đối với một số người dùng DeFi thích phương pháp khai thác lợi nhuận thụ động hơn.

Tại sao công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi phổ biến với những người khai thác lợi nhuận

Rất may là với công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi, bạn có thể vượt qua những thử thách trên vì những nền tảng như vậy đạt được những điều sau:

• Tổng hợp thông tin: Quên việc chuyển đổi giữa vô số tab đi. Các công cụ tổng hợp lợi nhuận hiển thị một giao diện thống nhất hiển thị tất cả các hoạt động giao dịch DeFi của bạn ở cùng một nơi. Bạn có thể dễ dàng theo dõi các hoạt động của mình, theo dõi lợi nhuận và phân tích hiệu suất trên các giao thức khác nhau.

• Tự động tối ưu hóa khai thác lợi nhuận: Với việc tối ưu hóa khai thác lợi nhuận, bạn không cần phải tìm kiếm theo cách thủ công để có được tỷ giá tốt nhất hay xác định thời gian chuyển tiền mã hóa của mình một cách tỉ mỉ. Công cụ tổng hợp lợi nhuận tự động hóa quy trình tối ưu hóa, liên tục tìm kiếm những cơ hội sinh lời nhất trong toàn bộ không gian DeFi.

• Giảm phí gas: Là nỗi ám ảnh của mọi người dùng DeFi, phí gas có thể nhanh chóng “ăn mòn” vào lợi nhuận của bạn. Các công cụ tổng hợp lợi nhuận có thể giảm đáng kể phí gas bằng cách xử lý hàng loạt và các kỹ thuật tối ưu hóa khác. Điều này có nghĩa là phí gas sẽ được tiết kiệm nhiều hơn và ít phiền toái hơn khi khám phá không gian DeFi.

Cách thức hoạt động của công cụ tổng hợp lợi nhuận?

Khi đã khám phá lý do khiến công cụ tổng hợp lợi nhuận trở nên phổ biến với người dùng DeFi, bạn có thể tự hỏi về các chức năng cốt lõi tạo nên những công cụ mạnh mẽ như vậy. Dưới đây là phần phân tích cách thức hoạt động của công nghệ này:

1. Gộp tài sản: Khi bạn nạp tiền vào một công cụ tổng hợp lợi nhuận, tiền sẽ được kết hợp với tiền của những người dùng khác. Điều này tạo ra nguồn vốn lớn hơn, cho phép nền tảng thương lượng tỷ giá tốt hơn với các giao thức DeFi, có khả năng mang lại nhiều lợi nhuận hơn cho bạn.

2. Xác định cơ hội lợi suất cao: Các công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi liên tục quét hệ sinh thái DeFi, tìm kiếm các giao thức mang lại lợi suất hấp dẫn nhất cho tài sản tiền mã hóa cụ thể của bạn. Chúng được tính vào nhiều điểm dữ liệu khác nhau như lãi suất, mức thanh khoản và rủi ro tiềm ẩn để xác định những cơ hội sinh lời cao nhất.

3. Sử dụng chiến lược khai thác lợi nhuận tự động: Đối với nhiều người dùng DeFi, tự động hóa chính là nơi phép màu xảy ra. Công cụ tổng hợp lợi nhuận có thể tự động thực hiện các chiến lược để tối đa hóa lợi nhuận của bạn. Một ví dụ là tự động tái đầu tư, trong đó lợi nhuận kiếm được tự động được gửi trở lại bể thanh khoản, tạo ra lợi nhuận thậm chí cao hơn theo thời gian. Điều này giúp loại bỏ nhu cầu can thiệp thủ công và đảm bảo bạn không bao giờ bỏ lỡ cơ hội tích lũy lãi kép.

Lợi ích của việc sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi

Bạn đã hiểu rõ các chức năng cốt lõi, bây giờ, hãy khám phá những lý do hấp dẫn để xem xét việc sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi:

• Lợi nhuận tối đa: Khi tận dụng nhiều giao thức DeFi và tự động tìm kiếm tỷ giá cao nhất, các công cụ tổng hợp lợi nhuận có thể tăng đáng kể tiềm năng kiếm lời của bạn so với các phương pháp truyền thống. Chúng tìm kiếm những cơ hội tốt nhất, cho phép bạn tập trung vào các khía cạnh khác của chiến lược tiền mã hóa.

• Trải nghiệm DeFi đơn giản hóa: công cụ tổng hợp lợi nhuận cung cấp giao diện thân thiện với người dùng, cho phép bạn quản lý mọi hoạt động DeFi của mình từ một nền tảng duy nhất. Không cần phải chuyển đổi nhiều giao thức, giải mã giao diện phức tạp hay lo lắng về phí gas cho mỗi giao dịch. Cách tiếp cận hợp lý này giúp bạn tiết kiệm thời gian, công sức và giảm rủi ro xảy ra lỗi.

• Giảm phí gas: Công cụ tổng hợp lợi nhuận có thể giúp giảm đáng kể phí gas của bạn bằng cách tối ưu hóa giao dịch và tận dụng xử lý hàng loạt. Vì lý do là chúng có thể gộp nhiều giao dịch thành một giao dịch tương tác duy nhất với blockchain, giảm thiểu chi phí gas tổng thể cho tất cả người dùng liên quan.

• Tiện lợi cho người dùng có kinh nghiệm: Mặc dù công cụ tổng hợp lợi nhuận là phù hợp cho người mới bắt đầu nhưng công cụ này cũng mang lại lợi thế đáng kể cho người dùng DeFi giàu kinh nghiệm để quản lý danh mục đầu tư khai thác lợi nhuận trên nhiều DApp. Với công cụ tổng hợp lợi nhuận tiết kiệm thời gian từ việc giám sát liên tục và tối ưu hóa thủ công, người dùng DeFi giàu kinh nghiệm có thể tập trung vào các khía cạnh khác trong việc quản lý danh mục đầu tư tiền mã hóa của mình.

Các rủi ro cần cân nhắc khi sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi

Mặc dù công cụ tổng hợp lợi nhuận mang lại rất nhiều lợi ích, nhưng bạn phải nhận thức được những rủi ro liên quan trước khi đầu tư vào:

• Rủi ro hợp đồng thông minh: Giống như mọi nền tảng DeFi khác, các công cụ tổng hợp lợi nhuận dựa vào hợp đồng thông minh - mã tự thực hiện chi phối hoạt động của các hợp đồng đó. Nếu những hợp đồng này có lỗ hổng, tin tặc có thể khai thác chúng và đánh cắp tiền của bạn. Để hạn chế rủi ro này, người dùng DeFi cần tự nghiên cứu kỹ lưỡng bằng cách lựa chọn các nền tảng tổng hợp lợi nhuận uy tín có lịch sử bảo mật tốt. Điều này có thể được thực hiện bằng cách tìm kiếm nền tảng đã được kiểm toán độc lập bởi các công ty bảo mật và ưu tiên thực hiện mã hóa an toàn

• Tổn thất tạm thời: Rủi ro này đặc biệt phù hợp nếu bạn chọn thử khai thác bể thanh khoản thông qua công cụ tổng hợp lợi nhuận. Khai thác bể thanh khoản liên quan đến việc cung cấp thanh khoản cho một cặp giao dịch bằng cách nạp hai tài sản tiền mã hóa khác nhau. Trong khi bạn kiếm được phí để hỗ trợ giao dịch, giá trị tài sản đã nạp của bạn có thể dao động. Nếu giá của một tài sản trong cặp này giảm đáng kể so với tài sản kia, bạn có thể phải chịu tổn thất tạm thời khi rút tiền. Để khắc phục, trước hết, bạn cần làm quen với bể thanh khoản bằng cách thử các cặp stablecoin. Các bể thanh khoản này thường ít rủi ro biến động hơn và giảm thiểu rủi ro tổn thất tạm thời

• Sự phụ thuộc vào hiệu suất của nền tảng: Sau cùng, lợi nhuận của bạn được gắn liền với hiệu suất của nền tảng tổng hợp lợi nhuận mà bạn chọn. Bạn phải tiến hành nghiên cứu kỹ lưỡng và chọn một nền tảng uy tín với hồ sơ hoạt động mạnh mẽ và tập trung vào bảo mật. Từ phí nền tảng liên quan đến tài sản được hỗ trợ, bạn cần biết bản thân đang đầu tư vào đâu trước khi cam kết thực hiện chiến lược khai thác lợi nhuận tự động.

Các công cụ tổng hợp lợi nhuận phổ biến trong Không gian DeFi

Bạn muốn thử sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận? Hãy xem qua các nền tảng này để bắt đầu với khai thác lợi nhuận tự động và tối ưu hóa:

ether.fi Liquid (ETHFI)

Mặc dù hầu hết người dùng DeFi đều biết về ether.fi với lợi suất hấp dẫn khi restaking thanh khoản, Liquid là chiến lược DeFi ít được biết đến hơn, hoạt động như một công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi. Bằng cách gộp quỹ (tập hợp tài sản) từ nhiều người dùng và phân bổ tài sản một cách chiến lược trên các giao thức khác nhau, người dùng có thể đa dạng hóa danh mục đầu tư tiếp cận với nhiều cơ hội sinh lời khác nhau mà không cần tự mình quản lý trực tiếp các hoạt động khai thác lợi nhuận. Với các chiến lược từ rủi ro thấp đến cao, người dùng ether.fi có thể chọn chiến lược và lợi suất dựa trên khẩu vị rủi ro.

Yearn Finance (YFI)

Yearn Finance là công cụ tổng hợp lợi nhuận hàng đầu được biết đến với các chiến lược tạo ra lợi suất sáng tạo và đa dạng. Token này không chỉ dừng lại ở bể staking và thanh khoản đơn giản với tiềm năng sinh lời cao hơn mà còn tiềm ẩn rủi ro lớn hơn. Một số ví dụ bao gồm các kỹ thuật như khai thác lợi nhuận đa chuỗi, tận dụng tài sản vay và tái cân bằng danh mục đầu tư dựa trên điều kiện thị trường. Với tổng giá trị bị khóa (TVL) đạt mức cao nhất mọi thời đại gần $7 tỷ vào tháng 12 năm 2021, có thể khẳng định Yearn Finance đã nhận được sự tin tưởng đáng kể từ cộng đồng tiền mã hóa nhờ khả năng vượt qua đợt thị trường giảm giá gần đây. Do đó, Yearn Finance vẫn là một công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi phổ biến và có thể được xem xét nếu bạn đang tìm kiếm các chiến lược phức tạp có khả năng tạo ra lợi suất lớn hơn.

Beefy (BIFI)

Với sự hỗ trợ của 26 mạng khác nhau, Beefy Finance chắc chắn là một nền tảng tổng hợp lợi nhuận DeFi nổi tiếng với sự tập trung vào tính đơn giản, bảo mật và tối đa hóa lợi nhuận. Beefy ưu tiên nền tảng thân thiện với người dùng, giúp cả người mới bắt đầu và người dùng DeFi giàu kinh nghiệm dễ dàng truy cập. Không giống như một số công cụ tổng hợp lợi nhuận, Beefy cung cấp hỗ trợ nhiều blockchain, cho phép người dùng đa dạng hóa các hoạt động khai thác lợi nhuận DeFi trên các hệ sinh thái khác nhau. Với các tùy chọn vault đa dạng, hỗ trợ nhiều blockchain và ưu tiên tính minh bạch, Beefy đang nổi lên như một đối thủ mạnh mẽ dành cho cả người dùng DeFi mới tham gia lẫn người dùng DeFi dày dạn kinh nghiệm, những người đang tìm cách tối ưu hóa hoạt động khai thác lợi nhuận.

Tương lai của công cụ tổng hợp lợi nhuận: sự đổi mới và phát triển

Thế giới công cụ tổng hợp lợi nhuận có sự năng động và tăng trưởng nhanh chóng. Dưới đây là một số xu hướng tiềm năng cần theo dõi khi DeFi tiếp tục bùng nổ:

• Tăng cường chú trọng vào bảo mật: Khi không gian DeFi hoàn thiện, bảo mật vẫn là ưu tiên hàng đầu. Công cụ tổng hợp lợi nhuận dự kiến sẽ triển khai các biện pháp bảo mật mạnh mẽ hơn để giảm thiểu lỗ hổng hợp đồng thông minh và bảo vệ tài sản của người dùng. Điều này nhằm tránh những tình huống như vụ hack nổi tiếng nhằm vào Pancake Bunny khi công cụ tổng hợp lợi nhuận này trở thành nạn nhân của các cuộc tấn công khoản vay nhanh cho phép hacker chiếm được $45 triệu từ người dùng.

• Tích hợp với các chiến lược DeFi nâng cao: Có thể chúng ta thấy công cụ tổng hợp lợi nhuận kết hợp các chiến lược DeFi phức tạp hơn, chẳng hạn như khoản vay nhanh và cơ hội giao dịch chênh lệch giá để tối đa hóa lợi nhuận của người dùng. Tuy nhiên, những chiến lược như vậy có thể phù hợp hơn với người dùng có kinh nghiệm.

• Cải thiện trải nghiệm người dùng: Khi cộng đồng người dùng mở rộng, các công cụ tổng hợp lợi nhuận sẽ tiếp tục ưu tiên trải nghiệm người dùng bằng cách cung cấp giao diện trực quan hơn, tài nguyên giáo dục và tích hợp liền mạch với nhiều giao thức DeFi khác nhau. Điều này cuối cùng sẽ làm giảm rào cản gia nhập đối với công cụ tổng hợp lợi nhuận và cho phép nhiều người dùng khám phá ưu điểm hấp dẫn của khai thác lợi nhuận tự động.

Lời kết và bước đi tiếp theo

Công cụ tổng hợp lợi nhuận mang đến cơ hội hấp dẫn để đơn giản hóa trải nghiệm DeFi và có khả năng tối đa hóa lợi nhuận của bạn. Khi tận dụng sức mạnh của tính tự động hóa và đa dạng hóa, chúng có thể trở thành công cụ có giá trị trên hành trình giao dịch tiền mã hóa của bạn. Tuy nhiên, cần nhớ rằng DeFi, về bản chất, tồn tại những rủi ro cố hữu. Trước khi đầu tư, hãy đảm bảo bạn hiểu những rủi ro liên quan và tiến hành nghiên cứu kỹ lưỡng trên nền tảng tổng hợp lợi nhuận cụ thể mà bạn chọn. Theo thời gian, bạn sẽ có thể tận dụng tối đa công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi và kiếm lời từ việc khai thác lợi nhuận tự động và tối ưu hóa.

Để tìm hiểu thêm, bạn có thể đọc Hướng dẫn về Ethena, thảo luận về khả năng mang lại lợi suất ổn định thông qua đồng đô la tổng hợp. Ngoài ra, bạn cũng có thể đọc thêm về staking thanh khoản và sự thay đổi của bối cảnh DeFi.

Câu hỏi thường gặp về công cụ tổng hợp lợi nhuận DeFi

Công cụ tổng hợp lợi nhuận là gì và hoạt động như thế nào?

Công cụ tổng hợp lợi nhuận là các nền tảng tự động tìm kiếm cơ hội tốt nhất để kiếm lợi suất từ lượng tiền mã hóa mà bạn nắm giữ. Chúng tập hợp/gộp tài sản của người dùng lại với nhau và triển khai trên nhiều giao thức DeFi khác nhau, tối ưu hóa lợi nhuận thông qua các chiến lược như staking và cung cấp thanh khoản.

Sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận có an toàn không?

Sự an toàn của việc sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận phụ thuộc phần lớn vào chính nền tảng. Chọn nền tảng uy tín với hồ sơ kiểm soát bảo mật vững chắc và tập trung vào các biện pháp có trách nhiệm. Kiểm toán hợp đồng thông minh và biện pháp bảo mật mạnh mẽ là những cân nhắc cần thiết. Cần hiểu rõ các rủi ro vốn có của DeFi, chẳng hạn như lỗ hổng hợp đồng thông minh và tổn thất tạm thời.

Tôi có thể kiếm được bao nhiêu tiền với công cụ tổng hợp lợi nhuận?

Lợi nhuận tiềm năng với công cụ tổng hợp lợi nhuận khác nhau đáng kể tùy thuộc vào chiến lược tự động đã chọn và điều kiện thị trường tổng thể. Một số chiến lược có thể mang lại lợi nhuận cao nhưng tiềm ẩn mức độ rủi ro cao hơn. Bạn cần xem xét kỹ lưỡng và chọn chiến lược phù hợp với khả năng chịu rủi ro và mục tiêu dài hạn của bản thân.

Tác động thuế khi sử dụng công cụ tổng hợp lợi nhuận?

Các giao dịch tiền mã hóa, bao gồm những giao dịch được tạo ra thông qua công cụ tổng hợp lợi nhuận, có thể phải chịu thuế lãi vốn, tùy thuộc vào khu vực pháp lý của bạn. Tham khảo chuyên gia thuế uy tín để được hướng dẫn về việc báo cáo thu nhập DeFi của bạn.

Hiện tại có lựa chọn nào thay thế công cụ tổng hợp lợi nhuận không?

Có, bạn có thể trực tiếp tham gia các giao thức DeFi, nhưng quá trình này đòi hỏi hiểu biết sâu sắc hơn về cơ chế cơ sở và liên quan đến việc quản lý tiền của bạn theo cách thủ công. Sàn giao dịch tập trung cũng có thể mang lại cơ hội staking, nhưng những sàn giao dịch này thường có lợi suất thấp hơn so với DeFi.